Хедж-фонды активно наращивали позиции на нефтяном рынке перед введением новых тарифов

Институциональные инвесторы значительно усилили свои позиции на фьючерсах Brent в преддверии резкого падения рынка, которое стало крупнейшим с 2022 года. Согласно данным ICE Futures Europe, чистая длинная позиция по данному сорту нефти выросла на 56,112 лотов до 318,182 лотов в неделю, завершившуюся 1 апреля, достигнув максимума за 11 месяцев. Это произошло на фоне ожиданий ужесточения баланса спроса и предложения после заявлений бывшего президента США о возможном введении дополнительных пошлин на экспорт российской нефти.

Ситуация изменилась после объявления пакета торговых мер, оказавшихся более жёсткими, чем прогнозировалось. Решения затронули крупнейших импортёров сырья, включая Китай и Индию, что создало риски для глобального экономического роста. Дополнительным фактором давления стало решение OPEC+ увеличить добычу на 400,000 баррелей в сутки, что втрое превысило ранее запланированные объёмы.

Параллельно наблюдался рост длинных позиций по WTI до шестинедельного максимума, что отражало неопределённость в отношении освобождения энергоносителей из Мексики и Канады от новых тарифов. При этом короткие позиции по дизельному топливу увеличились на 2,376 лотов до 46,965 лотов, усиливая медвежьи настроения на фоне экономических рисков.