Крупная сделка: Hong Kong Jockey Club реализовал активы на $1 млрд канадскому инвестору

Организация Hong Kong Jockey Club заключила сделку по продаже портфеля активов на сумму $1 млрд компании Dawson Partners из Торонто. По данным источников, транзакция стала одним из крупнейших в Азии вторичных размещений со стороны институционального инвестора.

В портфель вошли доли в фондах Blackstone Inc. и других компаний, специализирующихся на выкупе активов. Сделка осуществлена с дисконтом в пределах 10% к чистой стоимости активов. Финансовым консультантом выступила Jefferies Financial Group Inc.

Hong Kong Jockey Club, обладающий эксклюзивными правами на проведение ставок в Гонконге, инициировал процесс продажи в начале 2024 года. Растущий спрос на ликвидность среди азиатских институциональных инвесторов стимулирует активность на вторичном рынке, где покупатели часто получают скидки за досрочный выход из инвестиций.

Компания Dawson Partners, основанная в 2015 году, к концу 2024 года управляла активами на $20 млрд. Ее соучредители — Ян Робард, ранее возглавлявший направление вторичных сделок Canada Pension Plan Investment Board, и Майкл Габбельс, имеющий опыт работы в пенсионных фондах провинции Онтарио.

Эксперты отмечают, что дисконты на вторичном рынке варьируются: для частного кредитования и инфраструктурных проектов — 5-10%, венчурные фонды торгуются со скидкой около 20%, а сделки с недвижимостью достигают 30%. Официальные представители участников сделки отказались от комментариев.