В ОАЭ набирают популярность новые хедж-фонды, финансируемые капиталом из США и Европы

Дубай и Абу-Даби, где в последние годы открыли представительства некоторые из крупнейших мировых хедж-фондов, превращаются в центры для управляющих активами, желающих развивать собственные проекты.

Несмотря на наличие в Объединенных Арабских Эмиратах суверенных фондов с активами в триллионы долларов, наиболее успешные запуски получают начальное финансирование от компаний из США и Европы.

Не менее пяти управляющих портфелями из ведущих хедж-фондов запускают свои структуры в этом ближневосточном регионе. Три из наиболее значимых поддерживаются Brummer & Partners, Schonfeld Strategic Advisors и Morgan Stanley.

Николай Александров привлек около 500 миллионов долларов инвестиций от подразделения по управлению активами Morgan Stanley для своего нового количественного фонда Continuum Capital Management, сообщили информированные источники. Ранее работавший в ExodusPoint Capital Management и Millennium Management, этот управляющий будет инвестировать исключительно на счет Morgan Stanley.

Николаус Хильдебранд, имеющий опыт работы в Brevan Howard Asset Management и ExodusPoint, присоединился к Brummer и запускает торговую платформу. Он возьмет на управление новый фонд Brummer Fixed Income, который стартовал с выделением около 500 миллионов долларов от фирмы и привлек дополнительные 600 миллионов долларов от внешних инвесторов. Торговля началась в прошлом месяце.

Ранее в этом году Омар Ньюэра получил 500 миллионов долларов от Schonfeld для своего фонда по выбору акций Insight Capital Management, базирующегося в Абу-Даби. На начальном этапе фирма будет торговать исключительно для Schonfeld.

Эти шаги демонстрируют, что ОАЭ становятся привлекательным местом для начинающих управляющих, стремящихся обосноваться, нанимать сотрудников, привлекать капитал и развивать торговые операции. В то время как некоторые, включая Александрова, уже проживали в стране, другие, такие как Хильдебранд, переехали в ОАЭ для запуска фондов в окружении, предлагающем отсутствие налогов, высокий уровень комфорта и возможность работать в разных часовых поясах.

Десять лет назад в ОАЭ было всего несколько хедж-фондов, а теперь это один из наиболее динамичных регионов для отрасли, где почти все крупные многостратегические фирмы открыли офисы в Дубае или Абу-Даби. Некоторые начинают размещать представительства в обоих городах. Дубай привлекает молодых специалистов городским образом жизни и является центром семейных офисов с активами свыше 1 триллиона долларов. Абу-Даби, поощряемый властями, предоставляет наибольшие возможности для привлечения средств.

Получить поддержку от крупных суверенных фондов ОАЭ остается сложной задачей: они проявляют осторожность к рискам, проводят тщательный отбор и устанавливают высокие стандарты. Однако крупнейший из них, Abu Dhabi Investment Authority с активами в 1 триллион долларов, уже инвестирует в некоторые ведущие глобальные хедж-фонды и расширяет использование отдельных управляемых счетов для других.

Для привлечения внимания суверенных фондов необходимы значительные истории успеха, отметил Ричард Фентон, руководитель продаж по Ближнему Востоку в IG Prime. Новизна предложения помогает конкурировать, иначе предпочтение отдается проверенным управляющим.

Клаус Розенберг Готтард и Мартин Расмуссен выбрали Абу-Даби для запуска многостратегического хедж-фонда Dovehouse Capital. Готтард переезжает из Португалии, а Расмуссен приезжает из Италии каждые две недели.

Уильям Исви переехал в Абу-Даби из Великобритании, чтобы запустить фонд акций, дебют которого ожидается в следующем году. Ранее он работал управляющим портфелем в SPX Capital и Millennium.

Еще один выпускник Millennium, Адель Хабре, определяет, выбрать ли Дубай или Лондон для нового хедж-фонда QuantD Capital, ориентированного на торговлю ставками и валютами. Запуск планируется на вторую половину следующего года.

Управляющие из многостратегических фондов продолжают создавать собственные структуры и привлекать инвестиции от местных семейных офисов ОАЭ, желающих диверсифицировать стратегии. Это способствует развитию экосистемы, подобно тому, как это произошло в Нью-Йорке и Лондоне, и первые признаки уже заметны.