Реструктуризация долгового портфеля Saks Global Enterprises: детали новой схемы финансирования

Saks Global Enterprises объявила о запуске процедуры обмена долговых обязательств после серии переговоров с кредиторами. Согласно заявлению компании, планируемый объём нового финансирования составит $600 млн.

Розничный ритейлер предложил держателям своих облигаций обменять все выпущенные ранее долговые инструменты на сумму $2,2 млрд с купоном 11% и погашением в 2029 году. Взамен кредиторам будут предложены новые ценные бумаги с сохранением процентной ставки и срока погашения, но уменьшенной основной суммой. Структура новых обязательств включит обеспеченные активные ноты от SPV-структуры, а также два уровня субординированных долговых инструментов от Saks Global, находящихся ниже в иерархии требований при возможном банкротстве.