Торговые доходы Hudson River Trading в 2025 году достигли рекордных $12,3 миллиарда на фоне волатильности рынков

Торговые доходы компании Hudson River Trading, занимающейся маркет-мейкингом, в 2025 году выросли до рекордного уровня благодаря волатильности на рынках, что способствовало улучшению результатов для фирм, обеспечивающих встречу покупателей и продавцов.

По предварительным оценкам, фирма получила около 12,3 миллиарда долларов чистого торгового дохода за 2025 год, сообщили источники, знакомые с ситуацией. В последние три месяца года этот показатель составил примерно 3,3 миллиарда долларов, добавили они, попросив не раскрывать их имена в связи с конфиденциальностью данных.

Ожидается, что прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации в четвертом квартале достигнет 2,2 миллиарда долларов, а за весь год - чуть более 8 миллиардов долларов, уточнили источники. К концу года объем чистого торгового капитала фирмы составит около 14,7 миллиарда долларов, включая 11 миллиардов долларов собственного капитала, используемого для торговли различными классами активов.

Все эти цифры носят предварительный характер, и окончательные итоги за год будут опубликованы позднее, отметили источники. Представитель Hudson River Trading воздержался от немедленных комментариев.

Компания предоставила эти данные в предварительном обзоре результатов за 2025 год для держателей своих долговых обязательств на этой неделе. Данные за предыдущий год у частной фирмы из Нью-Йорка, не обязанной публиковать отчетность для широкой публики, недоступны.

В 2025 году волатильность рынков создала благоприятные условия для финансовых компаний с гибкими трейдерами. Например, JPMorgan Chase & Co. сообщила во вторник, что торговые доходы в четвертом квартале достигли 8,24 миллиарда долларов, превысив максимальные прогнозы аналитиков Уолл-стрит. Остальные крупные банки опубликуют свои результаты, включая торговые доходы, позже на этой неделе.

Торговля оставалась на повышенном уровне в течение всего 2025 года, поскольку инвесторы корректировали состав своих портфелей. Это пошло на пользу банкам и маркет-мейкерам, помогающим клиентам в покупке и продаже активов. Значительные колебания на рынках акций и облигаций открыли возможности для предоставления ликвидности.

Hudson River Trading входит в группу торговых фирм за пределами традиционных банков, которые разрабатывают собственные технологии и количественные методы для расширения бизнеса, обеспечивая встречи покупателей и продавцов по различным классам активов и регионам. Основные конкуренты в США - Jane Street и Citadel Securities.

В последние годы компания внедрила торговые стратегии с более длительными горизонтами, дополняя высокочастотную торговлю, где используются технологии для быстрого входа и выхода из позиций. По предварительным данным, около 70 процентов доходов приходится на внутридневные стратегии, а оставшиеся 30 процентов - на более долгосрочную торговлю позициями, удерживаемыми дольше одного дня.

Ранний обзор результатов Hudson River Trading за 2025 год дает представление о деятельности этой закрытой фирмы. В последние годы компания привлекала долговое финансирование для глобального роста и на этой неделе заключила сделку по рефинансированию займа на 2,5 миллиарда долларов для снижения затрат на заимствования, а также привлекла дополнительные 400 миллионов долларов на общие корпоративные нужды.

Hudson River Trading инвестирует в искусственный интеллект и другие модели на основе технологий, использующие данные для принятия торговых решений, что способствует общему росту прибыли. Фирма насчитывает более 1000 сотрудников по всему миру.

В третьем квартале 2025 года чистый торговый доход составил 3,7 миллиарда долларов, что на 81 процент выше, чем годом ранее.