Банк Close Brothers Group реализует продажу subordinated notes Tier 2 на сумму £250 миллионов в условиях позитивных изменений в секторе автокредитования Великобритании

Close Brothers Group Plc проводит продажу £250 миллионов ($342 миллиона) Tier 2 нот во вторник, поскольку возможные отсрочки рассмотрения жалоб по автокредитам в Великобритании способствуют позитивным перспективам для этого кредитора.

10,5-летняя non-call subordinated нота с купоном 5,5% предлагается на рынке примерно по 6,5%, сообщил источник, знакомый с ситуацией. Компания намерена направить полученные средства на диверсификацию и укрепление своей капитальной структуры, в том числе на рефинансирование существующих ценных бумаг, добавил этот источник, пожелавший остаться неназванным.

Банки и производители автомобилей в Великобритании были вынуждены зарезервировать миллиарды фунтов для возврата средств покупателям автокредитов, которые на протяжении многих лет платили скрытые комиссии незаконным образом. Дополнительная Tier 1 облигация Close Brothers, представляющая собой наиболее рискованную форму банковского долга, подверглась значительным колебаниям цены в связи с этим.

После решения Верховного суда в августе регулятор Financial Conduct Authority разработал схему компенсаций, в рамках которой кредиторам предписано выплатить £8,2 миллиарда ($10,8 миллиарда) пострадавшим клиентам, подвергшимся незаконным начислениям. Реализация этой программы обойдется отрасли еще в £2,8 миллиарда.

Кредиторы ведут переговоры с FCA о корректировке программы и снижении объема обязательных выплат.

Аналитик RBC Capital Markets Бенджамин Томс недавно повысил рейтинг акций Close Brothers. Он ожидает, что окончательная схема по автокредитам будет отложена и передана на судебное рассмотрение, что может привести к задержке на несколько лет и приостановке компенсационных выплат.

Облигации, по прогнозам, получат рейтинг Baa2 от Moody’s Ratings. Продажей руководят Bank of America Corp. и UBS Group AG, ценообразование ожидается позже во вторник.